7 вопросов финансовому эксперту Дмитрию Наривончику

НСФО — Национальный стандарт финансовой отчётности. 

Я бы сказал, что это был очень сложный год для банковской отрасли. Помимо проблем, с которыми в 2020-м столкнулся почти каждый бизнес, — пандемия, резкое сокращение спроса, очередной виток девальвации — белорусские банки встретили ряд отраслевых проблем. Это отток средств клиентов, возросшие кредитные риски и сокращение процентной маржи до отрицательных значений (когда ставки по кредитам ниже, чем ставки по депозитам, и банкам приходится давать деньги взаймы и работать по некоторым сделкам в минус).

Можно сказать, что тучные годы для банковской сферы прошли. Настало время меряться не объёмом финансовых мышц, а эффективностью бизнес-моделей. И здесь, на мой взгляд, Альфа-Банку есть что сказать. 

Я бы выделил три критерия: ROE, CIR, инновации. Первый параметр — ROE — рентабельность собственного капитала, то есть способность банка приносить больше прибыли на каждый рубль разницы между активами и обязательствами. 

Второй параметр — CIR — соотношение операционных расходов бизнеса к операционным доходам. Этот показатель сейчас ещё важнее, чем раньше, поскольку избыточных денег в отрасли нет. 

Третий параметр — инновации — лидерство в продуктах и решениях. Это как раз о том, что обеспечит банку доходы завтра. 

Меня впечатлила эффективность Альфа-Банка как бизнеса. При размере собственного капитала в 390,4 млн рублей банк сумел заработать 193 млн рублей прибыли до отчислений в резервы и налогов. Это выдающийся результат, особенно на фоне такого непростого года. Конечно, здесь есть и эффект «попутного ветра»: серьёзную поддержку банкам оказали доходы от продажи валюты. Так, по этому направлению Альфа-Банк заработал на 65 млн больше, чем в прошлом году. Однако и другие направления серьёзно внесли свой вклад. При этом CIR оказался в пределах нормы — менее 50%. Если бы лично я был в жюри и оценивал эффективность банков, то однозначно отдал бы гран-при Альфе. 

Я бы не сказал, что Альфа-Банк серьёзно в чём-то уступает другим банкам. Да, возможно, у Альфы нет каких-то отдельных продуктов вроде распространённых сейчас карт рассрочек, но, на мой взгляд, и не нужно гнаться за всем — гораздо эффективнее сосредоточится на том, в чём у банка есть компетенции, позволяющие показывать отличный результат.